科創(chuàng)板上市培訓

【課程背景】
科創(chuàng)板為科技創(chuàng)新型企業(yè)發(fā)展提供了新的融資平臺，截至2022年6月13日，科創(chuàng)板已有428家上市公司，累計IPO募集資金約6111億元，總市值約5.11萬億元?？苿?chuàng)板上市公司主要集中在新一代信息技術、生物醫(yī)藥、高端裝備制造和新材料等領域，包括93家生物醫(yī)藥公司、83家電子類公司、74家機械設備公司、50家計算機公司、41家電力設備公司。從IPO募資來看， 有多家公司募資上百億。
科創(chuàng)板根據(jù)板塊定位和科創(chuàng)企業(yè)特點，設置多元包容的上市條件，允許符合科創(chuàng)板定位、尚未盈利或存在累計未彌補虧損的企業(yè)在科創(chuàng)板上市，允許符合相關要求的特殊股權結構企業(yè)和紅籌企業(yè)在科創(chuàng)板上市。
科創(chuàng)板堅持面向世界科技前沿、面向經(jīng)濟主戰(zhàn)場、面向國家重大需求，主要服務于符合國家戰(zhàn)略、突破關鍵核心技術、市場認可度高的科技創(chuàng)新企業(yè)。重點支持新一代信息技術、高端裝備、新材料、新能源、節(jié)能環(huán)保以及生物醫(yī)藥等高新技術產業(yè)和戰(zhàn)略性新興產業(yè)，推動互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、云計算、人工智能和制造業(yè)深度融合，引領中高端消費，推動質量變革、效率變革、動力變革。
科創(chuàng)板作為我國注冊制的首塊試驗田，在信息披露、IPO審核、退市等方面均做出了有效探索，從而加快了注冊制在我國資本市場全面實施的步伐。注冊制是中國多層次資本市場體系全面深化改革的重要舉措，有助于豐富企業(yè)上市路徑，打通中小企業(yè)成長壯大的快速發(fā)展通道，加強多層次資本市場有機聯(lián)系。
本次課程對科創(chuàng)板進行講解，結合案例幫助企業(yè)股東、董監(jiān)高、財務總監(jiān)、董秘以及投資基金制定合適的資本市場籌劃方案，玩轉上市后的資本運作*。
高老師在自身二十年投資銀行、投資基金、審計、咨詢行業(yè)豐富的工作實踐的基礎上，采取實戰(zhàn)案例為主，結合*法律法規(guī)的教學模式，讓學員既掌握上市法規(guī)，也掌握資本運作實操工具，達到學之即用、舉一反三的效果。

【課程收益】
-掌握上市的基礎知識
-了解中國多層次資本市場體系
-掌握科創(chuàng)板上市發(fā)行規(guī)則體系、條件、負面情形、相關的重點問題及對策
-了解科創(chuàng)板發(fā)行上市的程序（申報前準備、審核與注冊、發(fā)行與上市）
-掌握科技創(chuàng)新型企業(yè)進入資本市場前需要調整和規(guī)范的主要事項
-掌握科技創(chuàng)新型企業(yè)啟動上市前應該做好哪些準備
-掌握科技創(chuàng)新型企業(yè)上市后的資本運作與市值管理   
-自身判斷成本和風險：通過深入學習企業(yè)上市的條件、流程和*的審核動態(tài)，學員能規(guī)劃自己企業(yè)進入資本市場的時間點和大致方案，能有效控制成本和降低風險
-摸清企業(yè)上市可行性：通過專業(yè)團隊的一對一診斷咨詢，給企業(yè)上市提供初步建議
-接觸海量優(yōu)質輔導機構，找到最適合的服務團隊，為日后良好合作上市工作打下基礎

【課程對象】
企業(yè)決策者：大股東、實際控制人、董事長或總經(jīng)理帶隊參加，才能對重要事項進行判斷
企業(yè)負責人：財務總監(jiān)CFO、董事會秘書、證券事務代表或其他相關的中高級管理人員。
投資機構：投資基金PE、創(chuàng)投公司VC、銀行、資產管理、集團投資部等公司高級管理人員，例如投資總監(jiān)、融資總監(jiān)、投資經(jīng)理、分析師，證券投資銀行、投融資從業(yè)人員。
政府部門：各地政府上市辦、金融辦、國資委、開發(fā)區(qū)、工信局、中小企業(yè)局、科技局等有關部門負責人，相關資本運營平臺、投資集團等公司高管
中介機構：會計師事務所、律所、評估所及研究咨詢單位等中介機構高層管理人員；
投融資行業(yè)人士：有意進入、從業(yè)相關服務的投融資和從業(yè)人士。

【課程內容大綱】
第一章  多層次資本市場體系概述
（一）什么是上市？
（二）上市有什么好處？優(yōu)缺點比較
（三）不適合上市的企業(yè)及案例
（四）企業(yè)上市方式(IPO，借殼上市，SPAC，轉板上市）
（五）中國多層次資本市場體系
（六）國內主板、創(chuàng)業(yè)板、科創(chuàng)板、北交所上市條件比較
（七）科創(chuàng)板定位分析
（八）科創(chuàng)板上市5套標準
（九）科創(chuàng)板的行業(yè)要求
（十）科創(chuàng)屬性評價標準

第二章  A股IPO審核*趨勢與資本市場*動向
（一）主板*IPO審核政策動向、上市發(fā)行數(shù)據(jù)分析與解讀
（二）創(chuàng)業(yè)板*IPO審核政策動向、上市發(fā)行數(shù)據(jù)分析與解讀
（三）科創(chuàng)板*IPO審核政策動向、上市發(fā)行數(shù)據(jù)分析與解讀
（四）北交所*IPO審核政策動向、上市發(fā)行數(shù)據(jù)分析與解讀
（五）新三板掛牌*政策動向、上市發(fā)行數(shù)據(jù)分析與解讀
（六）私募股權投資市場*動向、投融資數(shù)據(jù)分析與解讀
（七）風險投資市場*動向、投融資數(shù)據(jù)分析與解讀
（八）上市公司并購重組（含借殼上市）*政策動向、上市發(fā)行數(shù)據(jù)分析與解讀

第三章  科創(chuàng)板企業(yè)上市的流程
（一）上市的具體流程以及所需要的時間
（二）企業(yè)改制（改制的要點、內容、流程）
（三）輔導驗收（驗收目的、內容、方式、程序、披露）
（四）申報文件的制作
（五）審核、問詢、反饋階段的工作內容和注意事項
（六）證監(jiān)會注冊（主要工作及注意事項）
（七）詢價與發(fā)行（發(fā)行價格的確定以及發(fā)行的主要事項）
（八）提高股票估值的方法
（九）上市后持續(xù)督導

第四章  科創(chuàng)板IPO審核重點關注問題
（一）審核重點關注問題匯總（法律、財務、業(yè)務）
（二）持續(xù)經(jīng)營能力審核
（三）主體資格的要求
（四）獨立性要求
（五）合法合規(guī)、規(guī)范運營
（六）財務會計合規(guī)
（七）募集資金項目合規(guī)
（八）經(jīng)典案例
（九）上市審核被否的應對解決方案
（十）多套上市標準的選擇與適用

第五章  企業(yè)進入資本市場前需要調整和規(guī)范的主要事項
（一）頂層資本運作架構設計
（二）0稅負的稅務籌劃架構
（三）打造、傳遞動人的資本市場故事
（四）提煉商業(yè)模式
（五）制定戰(zhàn)略發(fā)展規(guī)劃
（六）整體產權設計調整
（七）公司治理結構標準與規(guī)范
（八）董事會的構成
（九）高管團隊
（十）員工安排
（十一）業(yè)務調整
（十二）賬務調整
（十三）法律調整

第六章  企業(yè)上市的自我判斷與選擇
（一）上市時機的選擇？
（二）上市地點的選擇？企業(yè)適合去哪里上市？  國內還是海外？ 哪個板塊？
（三）上市模式的選擇（IPO還是借殼）
（四）上市成本的比較
（五）財務指標（如何確定企業(yè)上市的財報期）
（六）到了什么階段可以聘請外部機構進場
（七）保薦機構及其他中介機構的選擇
（八）企業(yè)上市常見的誤區(qū)

第七章  企業(yè)啟動上市前應該做好哪些準備
（一）心理準備
（二）組織準備
（三）業(yè)績準備
（四）財務會計規(guī)范、資料齊備
（五）法律資料準備
（六）制度建設準備
（七）引進戰(zhàn)略投資者（若需）
（八）股權激勵（如需）

第八章  企業(yè)在上市過程中要做的工作
（一）初步盡調，設計初步上市方案
（二）與上級主管部門、國資委進行預先溝通
（三）聘請專業(yè)中介機構（券商、審計、評估、律所），成立上市聯(lián)合工作小組
（四）盡職調查，設計上市方案
（五）向上級主管部門、國資委正式報告上市方案
（六）股改
（七）輔導、驗收
（八）申報、反饋
（九）路演、詢價與定價
（十）發(fā)行上市

第九章   企業(yè)上市后要做的工作
（一）規(guī)范運作，嚴格遵循治理結構和治理制度
（二）持續(xù)經(jīng)營，保值增值，回饋股東
（三）使用好募投資金
（四）做好戰(zhàn)略規(guī)劃（新產品、新業(yè)務、新市場）、戰(zhàn)略執(zhí)行、戰(zhàn)略調整
（五）資本運作與市值管理（分紅、回購、增發(fā)新股、發(fā)行債券、并購重組、分拆上市、投資產業(yè)基金）
（六）做好內幕信息制度管理，不做內幕交易
（七）做好信息披露（所有宣傳只有董秘一個出口，所有信息披露不得早于公告）
（八）投資者關系管理
（九）輿情管理
（十）危機公關

科創(chuàng)板上市培訓